Детальний аналіз Rug Pull: новий тип замилювання очей у сфері криптоактивів та способи його запобігання

Останніми роками ринок криптоактивів процвітає, приваблюючи велику кількість інвесторів. Однак разом із цим з'явилися різні нові схеми замилювання очей, найбільш поширеною з яких є "Rug Pull". Згідно з даними статистики, лише у 2021 році схеми Rug Pull спричинили приблизно 2,8 мільярда доларів збитків, що становить 37% від загального доходу від шахрайств у криптоактивах того року.

Ще більш тривожно, що ця тенденція, здається, не зменшується. У квітні 2023 року індустрія DeFi знову зазнала кількох випадків Rug Pull, що призвело до втрат інвесторів більше 6,2 мільйона доларів, що стосувалося 32 проектів. Серед них BNBChain став найсильніше постраждалою ланкою, з втратами до 4,5 мільйона доларів, що становить понад 73% від загальних втрат. Наступними йдуть Ethereum та Arbitrum з втратами 1,05 мільйона доларів та 182 тисячі доларів відповідно.

Суть Rug Pull

Rug Pull є новим видом криптоактивів замилювання очей, який зазвичай проявляється у раптовому виведенні розробниками проекту ліквідності з децентралізованої біржі (DEX), що призводить до різкого падіння ціни монети; або використанням централізованих прав та вразливостей контракту для викрадення коштів інвесторів без попередження. Ця поведінка особливо поширена в сфері DeFi.

Недавній випадок, який викликав широкий резонанс, ймовірно, є подією Rug Pull, що сталася 26 квітня 2023 року, і стосується проекту DEX Merlin в екосистемі zkSync. За даними моніторингу блокчейну, незабаром після запуску триденної пре-продажної кампанії Merlin з протоколу було переведено близько 1,82 мільйона доларів США у вигляді USDC, ETH та інших криптоактивів, ймовірно, розробники скористалися вразливістю для реалізації Rug Pull. Станом на сьогодні, цей інцидент досі перебуває на стадії розслідування.

Основні типи замилювання очей

Rug Pull主要包含三种类型：流动ість крадіжка, обмежена ціна продажу та скидання.

крадіжка ліквідності

Це найпоширеніший тип Rug Pull у сфері DeFi. Це трапляється, коли творці токенів витягують всі кошти з ліквіднісного пулу. Ця дія призводить до того, що вкладені інвесторами кошти втрачають свою вартість, а ціна токена миттєво падає до нуля. Ліквіднісні пули є основною складовою частиною DeFi-протоколів, що дозволяє користувачам торгувати криптоактивами без залежності від централізованих бірж.

ордер на продаж за фіксованою ціною

Це більш прихований метод обману. Розробники встановлюють обмеження в контракті токена, так що тільки вони можуть продавати токени. Коли дрібні інвестори купують нові токени за парною монетою, розробники чекають, поки ціна підніметься до певного рівня, а потім скидають свої позиції, залишаючи безцінні токени для інших інвесторів.

демпінг

Скидання означає швидкий продаж великої кількості токенів командою проєкту, що призводить до обвалу ціни і робить токени інших інвесторів абсолютно безвартісними. Ця поведінка зазвичай відбувається після активного просування в соціальних мережах, формуючи так звану модель "підняття і падіння". На відміну від інших DeFi Rug Pull, скидання перебуває в етичній сірій зоні, оскільки продаж власних токенів розробниками сам по собі не є незаконним, проблема полягає в швидкості та масштабах продажу.

Як виявити та запобігти Rug Pull

Щоб уникнути того, щоб стати жертвою Rug Pull, інвестори повинні звернути увагу на кілька попереджувальних сигналів:

1. Невідомі або анонімні команди розробників
2. Відсутність механізму блокування ліквідності
3. Існують обмеження на продажі
4. Аномальні коливання цін обмежених адрес монет
5. Нераціональні обіцянки високих доходів
6. Відсутність стороннього аудиту

Крім того, інвестори повинні:

• Перевірте, чи є проект з відкритим вихідним кодом і чи пройшов строгий аудит
• Зверніть увагу, чи є в проєкту відповідні заходи безпеки та надзвичайні заходи
• Оцінка того, чи не є розподіл повноважень у проєкті надто централізованим
• Перевірте, чи відповідає розподіл токенів опису в білому документі

Важливість належної перевірки

Перед інвестуванням у будь-який криптопроект надзвичайно важливо провести всебічну дью ділідженс. Інвестори повинні стримуватися від імпульсивних рішень, викликаних розкруткою та FOMO (страхом пропустити), і витрачати час на детальне вивчення фону проекту.

При проведенні дю ділідженсу необхідно врахувати такі питання:

• Чи має команда проєкту хорошу репутацію в криптоспільноті?
• Чи мали вони успішний досвід реалізації проектів у минулому?
• Чи проходив смарт-контракт проекту аудит у надійної третьої сторони?
• Чи надають матеріали проекту, такі як біла книга, веб-сайт тощо, достатню прозорість інформації?

Висновок

Rug Pull став серйозною загрозою в світі криптоактивів, що призвело до величезних втрат. У цій статті детально розглянуто визначення Rug Pull, його типи, а також методи їх виявлення та запобігання. Інвестори повинні навчитися розпізнавати потенційні ризики Rug Pull, щоб захистити свої активи. Перед інвестуванням в будь-який проект слід провести ретельне дослідження або звернутися за аудиторською думкою до професійної команди.

З розвитком індустрії криптоактивів та залученням дедалі більшої кількості інвесторів, приватні особи, регулятори та правоохоронні органи повинні спільно працювати над запобіганням і боротьбою з такими шахрайствами. Лише так можна створити більш безпечне та прозоре інвестиційне середовище для ринку криптоактивів.