Токенізація акцій:шифрування рідна платформа обіймає нові дослідження TradFi

robot
Генерація анотацій у процесі

Токенізація акцій: новий шлях злиття шифрування та TradFi

З розвитком масштабів випуску реальних світових активів на блокчейні, все більше криптоорієнтованих платформ починають наближатися до традиційних фінансів. Нещодавно кілька торгових платформ запустили токенізовані продукти, включаючи популярні акції Apple, Tesla та інші, що викликало увагу в галузі.

Одна торгова платформа нещодавно оголосила про запуск серії токенізованих продуктів, що представляють популярні американські акції, охоплюючи такі відомі компанії, як Apple, Nvidia, Tesla. Ця інновація ще більше об'єднує шифрування з TradFi і також знаменує ще один етап розширення технології блокчейн у сфері реальних активів.

Однак, чи можуть токенізовані акції досягти успіху на основі минулих невдач? Чи можуть вони залучити тих, хто відомий своїм прагненням до високоризикових та високоволатильних інвестицій, "degen" трейдерів? З цього приводу думки експертів різняться.

Деякий аналітик зазначив: "Токенізація акцій має величезний потенціал у сфері шифрування, оскільки вона може реалізувати розподіл прав власності на активи через блокчейн-платформи, 24-годинну безперервну торгівлю та більшу ліквідність."

Токенізовані цінні папери по суті є цифровою версією звичайних акцій, які можна торгувати на блокчейні. Кожен токен прив'язаний до вартості відповідної реальної акції, ці реальні акції утримуються третьою стороною. Інвесторам не потрібно безпосередньо володіти акціями, достатньо володіти токеном, що представляє право власності на цінний папір.

Варто зазначити, що криптовалютні біржі, які надають послуги токенізації акцій, не є піонерами в галузі. Раніше вже декілька платформ намагалися запустити подібні продукти, але під тиском регуляторів були змушені зупинити відповідний бізнес.

Яблука, Тесла запускають Solana: чи зможе токенізація акцій привернути користувачів шифрування?

Токенізація акцій: ринкові перспективи

Прихильники вважають, що токенізація акцій має потенціал кардинально змінити спосіб, яким люди беруть участь в інвестиціях на фінансових ринках. Один аналітик зазначив: "Продукти, такі як токенізація акцій, дедалі більше користуються попитом на ринку, і це в основному зумовлено попитом роздрібних інвесторів на можливості традиційних інвестицій в акції з нижчими бар'єрами входу та більшою гнучкістю."

Один із розробників децентралізованого кредитного протоколу заявив, що токенізація цінних паперів "перетворює статичні закриті інструменти ринку на комбіновані модулі в економіці на блокчейні". Ця технологія забезпечила цілодобовий глобальний доступ, миттєве врегулювання та сприяла виникненню абсолютно нових фінансових сценаріїв, таких як заставне кредитування та автоматизовані інвестиційні стратегії. Це знаменує собою перехід традиційних фінансів до нової фази інтеграції з ринком DeFi, в результаті чого буде сформовано єдину фінансову систему.

Однак не всі оптимістично налаштовані щодо токенізованих акцій. Один із засновників DeFi-сервісу вважає, що для успіху токенізованих акцій їх стратегія виходу на ринок повинна бути адаптована до вподобань інвесторів у криптовалютах, зосередившись на типах "активів, що керуються трендами або не мають кореляції".

Він зазначив: "Хоча перспективи концепції виглядають обнадійливо, фактичний попит значною мірою залежатиме від конкретних типів активів, які будуть представлені на біржах. На платформах для торгівлі криптоактивами акції з високою волатильністю можуть бути більш привабливими для інвесторів, ніж менш волатильні традиційні блакитні фішки."

Останніми роками інвестори в криптовалюти схильні обирати активи, навколо яких побудовані наративи мем-культури або які мають спекулятивний потенціал зростання. Наприклад, акції мемів, такі як GameStop, у 2021 році викликали торговий ажіотаж серед роздрібних інвесторів, до яких також входили інвестори в криптовалюти.

Виклики регулювання та перспективи на майбутнє

Експерти зазначають, що ключовим фактором успіху бізнесу з токенізованими цінними паперами є можливість задовольнити регуляторні вимоги в регіонах надання послуг. Раніше деякі біржі були змушені призупинити відповідний бізнес через те, що не отримали ліцензію на торгівлю цінними паперами.

Щоб впоратися з регуляторними викликами, деякі платформи вирішили співпрацювати з регульованими токенізованими платформами. Ці токенізовані продукти повністю забезпечені підкріпленими акціями в співвідношенні 1:1 і випускаються та розкриваються відповідно до вимог законодавства.

Експерти прогнозують, що попит на токенізовані акції значно зросте з часом. Деякі аналітики вважають, що цей сегмент продовжить траєкторію розвитку стабільних монет, і, ймовірно, в найближчі кілька років ринок розшириться до 2500 мільярдів доларів.

На даний момент вже декілька компаній почали надавати послуги токенізації акцій у формі цінних паперів. Один із токенізованих фондових бірж повідомив, що завершив токенізацію реальних активів на суму 2,2 мільярда доларів, що охоплює 11 тисяч американських акцій та біржових фондів.

Переваги токенізації акцій полягають у зниженні інвестиційного бар'єру, підвищенні ліквідності та пришвидшенні процесу розрахунків. Наприклад, через фрагментацію акцій, процес поділу акцій на менші, торговані токени, можна залучити більше дрібних інвесторів до участі. Одночасно технологія блокчейн також суттєво скоротила час розрахунків по угодах, зменшивши ризик контрагента.

За статистикою, наразі загальна сума реальних світових активів, випущених в онлайні, досягла 23,3 мільярда доларів США і продовжує зростати. З розвитком інфраструктури та постійним зростанням попиту, токенізація акцій може стати важливим мостом між шифруванням та TradFi.

Переглянути оригінал
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
  • Нагородити
  • 4
  • Репост
  • Поділіться
Прокоментувати
0/400
OnChain_Detectivevip
· 07-09 07:30
виявлено підозрілу схему... торгівля 24/7 = вищий ризик маніпуляцій, якщо чесно
Переглянути оригіналвідповісти на0
NotSatoshivip
· 07-08 19:30
Ще треба дивитися на обличчя тих, хто займається регулюванням~
Переглянути оригіналвідповісти на0
GasGuzzlervip
· 07-06 19:51
Прокачати і втекти
Переглянути оригіналвідповісти на0
BlockchainGrillervip
· 07-06 19:23
Торгувати акціями гірше, ніж готувати шашлики.
Переглянути оригіналвідповісти на0
  • Закріпити