Обзор рынка криптоактивов: BTC колебался с небольшим ростом, ситуация в России и на Украине и инфляционные ожидания влияют на направление рынка

На этой неделе цена биткойна (BTC) слегка колебалась, открывшись на уровне 96119.99 долларов и в конечном итоге закрывшись на уровне 96265.98 долларов, общая недельная прибавка составила 0.15%, а амплитуда колебаний достигла 6.43%. Объем торгов немного увеличился, однако цена BTC все еще колеблется в диапазоне от 89000 до 110000 долларов.

В настоящее время потенциальное завершение конфликта между Россией и Украиной, данные по инфляции в США, состояние занятости и тарифная политика Трампа становятся ключевыми факторами, влияющими на финансовые рынки.

Существуют признаки того, что конфликт между Россией и Украиной может постепенно завершиться, и это ожидание способствует снижению цен на нефть, одновременно усиливая рыночные ожидания по снижению процентных ставок. Однако данные об инфляционных ожиданиях от Университета Мичигана, опубликованные в пятницу, нанесли удар по уязвимым ожиданиям снижения ставок. Эти две силы компенсируют друг друга, но общее рыночное настроение слегка пессимистично.

Три основных фондовых индекса США значительно скорректировались после приближения к предыдущим максимумам и снова оказались в нисходящем тренде.

Криптоактивы рынок на этой неделе пережил крупнейшую в истории кражу, когда одна известная торговая платформа 21 февраля потеряла более 1,46 миллиарда долларов в шифрованных активах. Это внезапное событие в сочетании с ожиданиями инфляции привело к резкому падению цены BTC, которая изначально приближалась к 100000 долларов, до примерно 96000 долларов.

Несмотря на двойное давление внутри и снаружи, рынок криптоактивов не упал дальше, а наоборот, немного вырос. Эфириум (ETH) даже вырос на 2,04%.

Аналитики проявляют осторожный оптимизм по поводу краткосрочной и среднесрочной динамики криптоактивов. Хотя данные CPI США показали рост, рынок, похоже, уже усвоил влияние снижения ожиданий по снижению процентных ставок. С учетом возможного окончания конфликта между Россией и Украиной и увеличения добычи нефти, цены на нефть, вероятно, упадут, что может снова активизировать ожидания снижения процентных ставок в ближайшем будущем.

Макроэкономика и финансовые данные

Стороны США и России провели предварительные переговоры в Эр-Рияде, Саудовская Аравия, обсудив возможность завершения конфликта между Россией и Украиной, и добились прорывного прогресса. Участники переговоров постепенно приближаются к окончательному решению.

Трамп призвал увеличить добычу нефти, что привело к падению цен на нефть марки Brent на 3,08% 21 числа, стерев недельный рост.

Данные Университета Мичигана за февраль показывают, что потребители ожидают среднегодовую инфляцию на уровне 3,5% в течение следующих 5-10 лет, что является самым высоким показателем с 1995 года. В то же время индекс потребительской уверенности в феврале упал с 71,7 в январе до 64,7. Этот отчет укрепляет мнение о устойчивости инфляции, еще больше ослабляя ожидания снижения ставок на рынке и становясь наиболее значимым фактором, влияющим на рынок на этой неделе.

Три основных фондовых индекса США на протяжении большей части этой недели показывали незначительный рост, постепенно приближаясь к историческим максимумам. Однако после публикации данных Университета Мичигана рынок быстро упал. Индекс Nasdaq, индекс Dow Jones и индекс S&P 500 упали на 2,51%, 2,51% и 1,66% соответственно.

Цена золота в Лондоне выросла на 1,81% под воздействием инвестиционных потоков в активы укрытия, в то время как доходность 10-летних казначейских облигаций США упала на 1,11%.

Анализ спроса и предложения на рынке

На этой неделе краткосрочные и долгосрочные держатели продали в общей сложности 135,994 BTC, объем продаж продолжает снижаться, а рыночная динамика как роста, так и падения недостаточна. Объем BTC, выведенного с биржи, превысил 10,000 токенов, общая тенденция остается стабильной.

Состояние плавающей прибыли долгосрочных и краткосрочных держателей не изменилось значительно: долгосрочные держатели имеют плавающую прибыль 289%, а краткосрочные держатели - 4%. В настоящее время ни одна из сторон не испытывает значительного давления на продажу.

Движение стабильных монет и спотовых ETF на биткойн

Странности в потоках средств между стейблкоинами и спотовыми ETF на биткойн. На этой неделе чистый приток стейблкоинов составил 1,117 миллиарда долларов, в то время как чистый отток из ETF на биткойн превысил 546 миллионов долларов.

Ухудшение рыночной ситуации на американском фондовом рынке приводит к продолжающемуся оттоку средств из биткойн-спотовых ETF, что остается основной причиной ослабления цены на BTC.

Индикаторы рыночного цикла

Согласно данным аналитической платформы, показатель цикла BTC составляет 0.375, что указывает на то, что рынок находится на стадии роста.