Tokenização de ações: uma nova exploração da fusão entre encriptação e TradFi
Com a expansão contínua da emissão de ativos do mundo real na blockchain, cada vez mais plataformas nativas de encriptação estão se aproximando do TradFi. Recentemente, várias plataformas de negociação lançaram produtos tokenizados, incluindo ações populares como Apple e Tesla, gerando interesse na indústria.
Uma plataforma de negociação anunciou recentemente o lançamento de uma série de produtos tokenizados que representam ações populares dos EUA, incluindo empresas conhecidas como Apple, Nvidia e Tesla. Esta inovação irá integrar ainda mais a encriptação com o TradFi, e também marca mais uma expansão da tecnologia blockchain no campo dos ativos do mundo real.
No entanto, será que a tokenização de ações pode ter sucesso com base em falhas passadas? Será que pode atrair aqueles traders "degen" conhecidos por perseguirem investimentos de alto risco e alta volatilidade? A este respeito, as opiniões dentro da indústria são divergentes.
Um analista afirmou: "A tokenização de ações tem um enorme potencial no campo da encriptação, pois pode realizar a divisão da propriedade de ativos, negociação ininterrupta 24 horas e uma maior liquidez através de plataformas de blockchain."
Tokenização de valores mobiliários é, na essência, a versão digital de ações comuns, podendo ser negociada na blockchain. Cada token está ancorado ao valor das ações correspondentes, que são mantidas por instituições terceiras. Os investidores não precisam possuir as ações diretamente, basta possuir tokens que representam a propriedade dos valores mobiliários.
Vale a pena notar que as bolsas de encriptação que oferecem serviços de tokenização de ações não são pioneiras na indústria. Várias plataformas já tentaram lançar produtos semelhantes, mas tiveram que interromper as operações relacionadas sob pressão regulatória.
Tokenização de ações no mercado
Os apoiantes acreditam que a tokenização de ações tem o potencial de mudar fundamentalmente a forma como as pessoas participam nos investimentos do mercado financeiro. Um analista observou: "Produtos como ações tokenizadas estão a ser cada vez mais procurados no mercado, o que se deve principalmente à demanda dos investidores de retalho por oportunidades de investimento em ações tradicionais com barreiras de entrada mais baixas e operações mais flexíveis."
Um desenvolvedor de protocolos de empréstimo descentralizados afirmou que a "tokenização de valores mobiliários transforma ferramentas de mercado estáticas e fechadas em módulos combináveis na economia em cadeia". Esta tecnologia proporciona acesso global 24 horas por dia, liquidação em tempo real, e dá origem a novos cenários de aplicação financeira, como empréstimos colaterais e estratégias de portfólio automatizadas. Isso marca a transição do TradFi e do mercado DeFi para uma nova fase de integração e interconexão, culminando na formação de um sistema financeiro integrado.
No entanto, nem todos estão otimistas em relação à tokenização de ações. Um fundador de uma plataforma de serviços DeFi acredita que, para que a tokenização de ações tenha sucesso, a estratégia de listagem deve ser personalizada para as preferências dos investidores de encriptação, com foco em tipos de "ativos impulsionados por tendências ou não correlacionados".
Ele apontou: "Apesar das boas perspetivas do conceito, a demanda real dependerá muito do tipo específico de ativos que as exchanges listarem. Em plataformas de negociação de ativos encriptados, ações de temática de alta volatilidade podem ser mais apreciadas pelos investidores do que ações tradicionais de blue-chip com menor volatilidade."
Nos últimos anos, os investidores em criptomoedas tendem a escolher ativos que estão construídos em torno de narrativas da cultura Meme ou que possuem potencial de alta especulativa. Por exemplo, ações de influenciadores como GameStop despertaram o entusiasmo das negociações entre investidores de varejo em 2021, incluindo investidores em criptomoedas.
Desafios regulatórios e perspectivas futuras
Especialistas apontam que a chave para o sucesso dos negócios de tokenização de valores mobiliários está em cumprir os requisitos regulatórios nas regiões onde os serviços são prestados. Anteriormente, algumas bolsas foram forçadas a interromper negócios relacionados por não terem obtido a licença de negociação de valores mobiliários.
Para enfrentar os desafios regulatórios, algumas plataformas optam por colaborar com plataformas de tokenização regulamentadas. Esses produtos tokenizados são totalmente garantidos por ações subjacentes na proporção de 1:1 e seguem os requisitos legais e regulamentares relevantes para emissão e divulgação.
Especialistas do setor preveem que a demanda por ações tokenizadas crescerá significativamente com o passar do tempo. Algumas análises sugerem que este segmento seguirá a trajetória de desenvolvimento das stablecoins, com expectativa de que o tamanho do mercado se expanda para 250 bilhões de dólares nos próximos anos.
Atualmente, várias empresas já começaram a oferecer serviços de tokenização de ações do tipo segurança. Uma bolsa de valores tokenizada afirmou ter concluído a tokenização de ativos do mundo real no valor de 2,2 bilhões de dólares, abrangendo 11.000 ações e fundos de índice dos Estados Unidos.
As vantagens da tokenização de ações incluem a redução do limiar de investimento, o aumento da liquidez e a aceleração da velocidade de liquidação. Por exemplo, através da fragmentação de ações, o processo de dividir ações em Tokens negociáveis menores pode atrair mais pequenos investidores para participar. Ao mesmo tempo, a tecnologia blockchain também encurtou significativamente o tempo de liquidação das transações e reduziu o risco de contraparte.
Segundo estatísticas, o valor total dos ativos do mundo real emitidos em cadeia já atingiu 23,3 bilhões de dólares e apresenta uma tendência de crescimento contínuo. Com a infraestrutura em constante melhoria e a demanda do mercado a crescer, a tokenização de ações pode tornar-se uma ponte importante entre a encriptação e o TradFi.
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OnChain_Detective
· 07-09 07:30
padrão sus detectado... negociação 24/7 = maior risco de manipulação para ser honesto
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NotSatoshi
· 07-08 19:30
Ainda temos que ver a cara daquela gente da regulamentação~
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GasGuzzler
· 07-06 19:51
Fritar uma onda e sair
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BlockchainGriller
· 07-06 19:23
Investir em ações não é tão bom quanto grelhar espetinhos.
Tokenização de ações: plataforma nativa de encriptação abraça novas explorações do TradFi
Tokenização de ações: uma nova exploração da fusão entre encriptação e TradFi
Com a expansão contínua da emissão de ativos do mundo real na blockchain, cada vez mais plataformas nativas de encriptação estão se aproximando do TradFi. Recentemente, várias plataformas de negociação lançaram produtos tokenizados, incluindo ações populares como Apple e Tesla, gerando interesse na indústria.
Uma plataforma de negociação anunciou recentemente o lançamento de uma série de produtos tokenizados que representam ações populares dos EUA, incluindo empresas conhecidas como Apple, Nvidia e Tesla. Esta inovação irá integrar ainda mais a encriptação com o TradFi, e também marca mais uma expansão da tecnologia blockchain no campo dos ativos do mundo real.
No entanto, será que a tokenização de ações pode ter sucesso com base em falhas passadas? Será que pode atrair aqueles traders "degen" conhecidos por perseguirem investimentos de alto risco e alta volatilidade? A este respeito, as opiniões dentro da indústria são divergentes.
Um analista afirmou: "A tokenização de ações tem um enorme potencial no campo da encriptação, pois pode realizar a divisão da propriedade de ativos, negociação ininterrupta 24 horas e uma maior liquidez através de plataformas de blockchain."
Tokenização de valores mobiliários é, na essência, a versão digital de ações comuns, podendo ser negociada na blockchain. Cada token está ancorado ao valor das ações correspondentes, que são mantidas por instituições terceiras. Os investidores não precisam possuir as ações diretamente, basta possuir tokens que representam a propriedade dos valores mobiliários.
Vale a pena notar que as bolsas de encriptação que oferecem serviços de tokenização de ações não são pioneiras na indústria. Várias plataformas já tentaram lançar produtos semelhantes, mas tiveram que interromper as operações relacionadas sob pressão regulatória.
Tokenização de ações no mercado
Os apoiantes acreditam que a tokenização de ações tem o potencial de mudar fundamentalmente a forma como as pessoas participam nos investimentos do mercado financeiro. Um analista observou: "Produtos como ações tokenizadas estão a ser cada vez mais procurados no mercado, o que se deve principalmente à demanda dos investidores de retalho por oportunidades de investimento em ações tradicionais com barreiras de entrada mais baixas e operações mais flexíveis."
Um desenvolvedor de protocolos de empréstimo descentralizados afirmou que a "tokenização de valores mobiliários transforma ferramentas de mercado estáticas e fechadas em módulos combináveis na economia em cadeia". Esta tecnologia proporciona acesso global 24 horas por dia, liquidação em tempo real, e dá origem a novos cenários de aplicação financeira, como empréstimos colaterais e estratégias de portfólio automatizadas. Isso marca a transição do TradFi e do mercado DeFi para uma nova fase de integração e interconexão, culminando na formação de um sistema financeiro integrado.
No entanto, nem todos estão otimistas em relação à tokenização de ações. Um fundador de uma plataforma de serviços DeFi acredita que, para que a tokenização de ações tenha sucesso, a estratégia de listagem deve ser personalizada para as preferências dos investidores de encriptação, com foco em tipos de "ativos impulsionados por tendências ou não correlacionados".
Ele apontou: "Apesar das boas perspetivas do conceito, a demanda real dependerá muito do tipo específico de ativos que as exchanges listarem. Em plataformas de negociação de ativos encriptados, ações de temática de alta volatilidade podem ser mais apreciadas pelos investidores do que ações tradicionais de blue-chip com menor volatilidade."
Nos últimos anos, os investidores em criptomoedas tendem a escolher ativos que estão construídos em torno de narrativas da cultura Meme ou que possuem potencial de alta especulativa. Por exemplo, ações de influenciadores como GameStop despertaram o entusiasmo das negociações entre investidores de varejo em 2021, incluindo investidores em criptomoedas.
Desafios regulatórios e perspectivas futuras
Especialistas apontam que a chave para o sucesso dos negócios de tokenização de valores mobiliários está em cumprir os requisitos regulatórios nas regiões onde os serviços são prestados. Anteriormente, algumas bolsas foram forçadas a interromper negócios relacionados por não terem obtido a licença de negociação de valores mobiliários.
Para enfrentar os desafios regulatórios, algumas plataformas optam por colaborar com plataformas de tokenização regulamentadas. Esses produtos tokenizados são totalmente garantidos por ações subjacentes na proporção de 1:1 e seguem os requisitos legais e regulamentares relevantes para emissão e divulgação.
Especialistas do setor preveem que a demanda por ações tokenizadas crescerá significativamente com o passar do tempo. Algumas análises sugerem que este segmento seguirá a trajetória de desenvolvimento das stablecoins, com expectativa de que o tamanho do mercado se expanda para 250 bilhões de dólares nos próximos anos.
Atualmente, várias empresas já começaram a oferecer serviços de tokenização de ações do tipo segurança. Uma bolsa de valores tokenizada afirmou ter concluído a tokenização de ativos do mundo real no valor de 2,2 bilhões de dólares, abrangendo 11.000 ações e fundos de índice dos Estados Unidos.
As vantagens da tokenização de ações incluem a redução do limiar de investimento, o aumento da liquidez e a aceleração da velocidade de liquidação. Por exemplo, através da fragmentação de ações, o processo de dividir ações em Tokens negociáveis menores pode atrair mais pequenos investidores para participar. Ao mesmo tempo, a tecnologia blockchain também encurtou significativamente o tempo de liquidação das transações e reduziu o risco de contraparte.
Segundo estatísticas, o valor total dos ativos do mundo real emitidos em cadeia já atingiu 23,3 bilhões de dólares e apresenta uma tendência de crescimento contínuo. Com a infraestrutura em constante melhoria e a demanda do mercado a crescer, a tokenização de ações pode tornar-se uma ponte importante entre a encriptação e o TradFi.