استعراض شامل لاستثمارات المخاطر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال
شهد سوق التشفير في عام 2024 نمواً ملحوظاً، ويرجع ذلك أساساً إلى إطلاق صندوق المؤشرات المتداولة (ETF) لبيتكوين الفوري والبيئة السياسية الأمريكية الداعمة للتشفير. ارتفعت القيمة السوقية للعملات المشفرة إلى 3.4 تريليون دولار، بزيادة قدرها 88% على أساس سنوي، حيث اقتربت قيمة بيتكوين من 2 تريليون دولار. شكلت نسبة ارتفاع بيتكوين 62% من إجمالي ارتفاع السوق، كما ساهمت موجة الميم كوين وعملات الذكاء الاصطناعي في دفع النمو.
ومع ذلك، لا تزال مجالات الاستثمار في التشفير تواجه تحديات. فرص الاستثمار المقدمة من الاتجاهات السوقية الرئيسية مثل البيتكوين، والميمكوين، وتوكنات الذكاء الاصطناعي محدودة. لم تتمكن مجالات مثل التمويل اللامركزي، والألعاب، والعالم الافتراضي، وNFT من جذب استثمارات جديدة بكثافة. تواجه الشركات ذات البنية التحتية الناضجة ضغوط تنافسية من المؤسسات المالية التقليدية. تظهر الاتجاهات الناشئة مثل العملات المستقرة، والتوكنة، وتكامل DeFi-TradFi، وتقاطع التشفير والذكاء الاصطناعي أملاً، لكنها لا تزال في مراحلها الأولى.
وفقًا للبيانات، استثمر المستثمرون في رأس المال المغامر 3.5 مليار دولار في الشركات الناشئة في مجال التشفير خلال الربع الرابع من عام 2024، بزيادة قدرها 46% على أساس ربع سنوي، لكن عدد الصفقات انخفض بنسبة 13% إلى 416 صفقة. بلغ إجمالي الاستثمارات على مدار العام 11.5 مليار دولار، مع 2153 صفقة. من المتوقع أن يتجاوز حجم الاستثمار السنوي 18 مليار دولار بحلول عام 2025.
لقد انخفضت العلاقة بين سعر بيتكوين واستثمار شركات التشفير الناشئة بشكل ملحوظ منذ عام 2023. الأسباب المحتملة تشمل تراجع اهتمام المستثمرين المؤسسيين، وتحول السرد السوقي، وانخفاض سوق رأس المال المخاطر الأوسع.
في مختلف القطاعات الفرعية، هيمنت البنية التحتية على استثمارات رأس المال المخاطر في 2024، حيث جذبت أكثر من 610 صفقة، ووصلت إلى 5.5 مليار دولار. حصلت شركات NFT وألعاب الناشئة على تمويل بقيمة 2.5 مليار دولار، وزاد عدد صفقات التمويل في مجال DeFi بنسبة 85% على أساس سنوي. أظهرت تمويلات Web3 مرونة، حيث جمعت 3.3 مليار دولار.
أكثر المؤسسات الاستثمارية نشاطًا تشمل Animoca Brands، قسم رأس المال الاستثماري لمنصة تداول معينة، وCogigent Ventures وغيرها. من بين المستثمرين الملائكيين، برز مؤسس Polygon Sandeep Nailwal، وPaul Taylor وDCF God.
إن جمع الأموال من صناديق رأس المال المخاطر في عام 2024 كان بشكل عام ضعيفًا، حيث جمعت 79 صندوقًا جديدًا 5.1 مليار دولار، وهو أدنى إجمالي سنوي منذ عام 2020. أصبحت الصناديق المتوسطة التي يتراوح حجمها بين 1 مليار و5 مليارات دولار ( الاتجاه السائد. من الجدير بالذكر أن صندوق Fund III الذي تديره شركة Paradigm أصبح أكبر صندوق مغلق في عام 2024.
![استعراض شامل لاستثمارات رأس المال المغامر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7d13a33df061cc1e2239799ca47aafc3.webp(
في مجال استثمارات المشاريع، تبرز Monad وFarcaster وBerachain في مجالاتها الخاصة. أصبحت تكامل الذكاء الاصطناعي وDeFi على البيتكوين وسلاسل الكتل المخصصة الاتجاهات الرئيسية لعام 2024 وما بعده.
![نظرة شاملة على تمويل رأس المال المخاطر في مجال التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشروعات البنية التحتية، وضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-68dcbda078e036262884bb29616403da.webp(
بشكل عام، يظهر مشهد الاستثمار في رأس المال المخاطر في مجال التشفير لعام 2024 اتجاهًا متفائلًا بحذر. على الرغم من الانخفاض الذي حدث على المدى القصير، فإن التركيز المستمر على المشاريع المبكرة وظهور الاتجاهات الجديدة يظهر أن الصناعة لديها دوافع للنمو المحتمل.
![نظرة شاملة على استثمار رأس المال المغامر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9463966d1b99153b09e1c6b8545f545d.webp(
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 8
أعجبني
8
5
مشاركة
تعليق
0/400
TokenAlchemist
· 07-31 17:15
نمط رأس المال الاستثماري النموذجي... مطاردة البنية التحتية بينما يغفلون عن الألفا الحقيقي في انتقالات حالة التمويل اللامركزي، ياللأسف
شاهد النسخة الأصليةرد0
OnchainHolmes
· 07-31 17:14
استثمر في آخر الأخبار يومياً، الطرق أصبحت ضيقة.
شاهد النسخة الأصليةرد0
GasFeeLover
· 07-31 17:13
8 سنوات من الحمقى ، الأكثر فهمًا لارتفاع وانخفاض الغاز ، يحب التداول في فترات ذروة الغاز...
شاهد النسخة الأصليةرد0
PebbleHander
· 07-31 17:12
跑步التوافق مع الفكرة的حمقى又要来了
شاهد النسخة الأصليةرد0
WalletManager
· 07-31 17:10
اكتناز العملة ثلاث سنوات من النتائج أخبرتني أن البنية التحتية هي الأكثر موثوقية كأداة تحوط.
2024 التشفير رأس المال الاستثماري: تمويل البنية التحتية يهيمن والجمع بين الصناديق في أدنى مستوى له
استعراض شامل لاستثمارات المخاطر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال
شهد سوق التشفير في عام 2024 نمواً ملحوظاً، ويرجع ذلك أساساً إلى إطلاق صندوق المؤشرات المتداولة (ETF) لبيتكوين الفوري والبيئة السياسية الأمريكية الداعمة للتشفير. ارتفعت القيمة السوقية للعملات المشفرة إلى 3.4 تريليون دولار، بزيادة قدرها 88% على أساس سنوي، حيث اقتربت قيمة بيتكوين من 2 تريليون دولار. شكلت نسبة ارتفاع بيتكوين 62% من إجمالي ارتفاع السوق، كما ساهمت موجة الميم كوين وعملات الذكاء الاصطناعي في دفع النمو.
ومع ذلك، لا تزال مجالات الاستثمار في التشفير تواجه تحديات. فرص الاستثمار المقدمة من الاتجاهات السوقية الرئيسية مثل البيتكوين، والميمكوين، وتوكنات الذكاء الاصطناعي محدودة. لم تتمكن مجالات مثل التمويل اللامركزي، والألعاب، والعالم الافتراضي، وNFT من جذب استثمارات جديدة بكثافة. تواجه الشركات ذات البنية التحتية الناضجة ضغوط تنافسية من المؤسسات المالية التقليدية. تظهر الاتجاهات الناشئة مثل العملات المستقرة، والتوكنة، وتكامل DeFi-TradFi، وتقاطع التشفير والذكاء الاصطناعي أملاً، لكنها لا تزال في مراحلها الأولى.
وفقًا للبيانات، استثمر المستثمرون في رأس المال المغامر 3.5 مليار دولار في الشركات الناشئة في مجال التشفير خلال الربع الرابع من عام 2024، بزيادة قدرها 46% على أساس ربع سنوي، لكن عدد الصفقات انخفض بنسبة 13% إلى 416 صفقة. بلغ إجمالي الاستثمارات على مدار العام 11.5 مليار دولار، مع 2153 صفقة. من المتوقع أن يتجاوز حجم الاستثمار السنوي 18 مليار دولار بحلول عام 2025.
لقد انخفضت العلاقة بين سعر بيتكوين واستثمار شركات التشفير الناشئة بشكل ملحوظ منذ عام 2023. الأسباب المحتملة تشمل تراجع اهتمام المستثمرين المؤسسيين، وتحول السرد السوقي، وانخفاض سوق رأس المال المخاطر الأوسع.
في مختلف القطاعات الفرعية، هيمنت البنية التحتية على استثمارات رأس المال المخاطر في 2024، حيث جذبت أكثر من 610 صفقة، ووصلت إلى 5.5 مليار دولار. حصلت شركات NFT وألعاب الناشئة على تمويل بقيمة 2.5 مليار دولار، وزاد عدد صفقات التمويل في مجال DeFi بنسبة 85% على أساس سنوي. أظهرت تمويلات Web3 مرونة، حيث جمعت 3.3 مليار دولار.
أكثر المؤسسات الاستثمارية نشاطًا تشمل Animoca Brands، قسم رأس المال الاستثماري لمنصة تداول معينة، وCogigent Ventures وغيرها. من بين المستثمرين الملائكيين، برز مؤسس Polygon Sandeep Nailwal، وPaul Taylor وDCF God.
إن جمع الأموال من صناديق رأس المال المخاطر في عام 2024 كان بشكل عام ضعيفًا، حيث جمعت 79 صندوقًا جديدًا 5.1 مليار دولار، وهو أدنى إجمالي سنوي منذ عام 2020. أصبحت الصناديق المتوسطة التي يتراوح حجمها بين 1 مليار و5 مليارات دولار ( الاتجاه السائد. من الجدير بالذكر أن صندوق Fund III الذي تديره شركة Paradigm أصبح أكبر صندوق مغلق في عام 2024.
![استعراض شامل لاستثمارات رأس المال المغامر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7d13a33df061cc1e2239799ca47aafc3.webp(
في مجال استثمارات المشاريع، تبرز Monad وFarcaster وBerachain في مجالاتها الخاصة. أصبحت تكامل الذكاء الاصطناعي وDeFi على البيتكوين وسلاسل الكتل المخصصة الاتجاهات الرئيسية لعام 2024 وما بعده.
![نظرة شاملة على تمويل رأس المال المخاطر في مجال التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشروعات البنية التحتية، وضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-68dcbda078e036262884bb29616403da.webp(
بشكل عام، يظهر مشهد الاستثمار في رأس المال المخاطر في مجال التشفير لعام 2024 اتجاهًا متفائلًا بحذر. على الرغم من الانخفاض الذي حدث على المدى القصير، فإن التركيز المستمر على المشاريع المبكرة وظهور الاتجاهات الجديدة يظهر أن الصناعة لديها دوافع للنمو المحتمل.
![نظرة شاملة على استثمار رأس المال المغامر في التشفير لعام 2024: نشاط تمويل مشاريع البنية التحتية، ضعف جمع الأموال])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9463966d1b99153b09e1c6b8545f545d.webp(